Рентабельность активов пример расчета

Коэффициент рентабельности активов: учет всех факторов роста и упадка компании в современных условиях Бесплатная юридическая консультация: Каждое предприятие заинтересовано в.

Коэффициент рентабельности активов: учет всех факторов роста и упадка компании в современных условиях


Бесплатная юридическая консультация:

Каждое предприятие заинтересовано в стабильной полноценной работе, получении высоких прибылей, развитии материально-технической базы и уровня квалификации персонала.

Оглавление:

Все это требует вложений, рачительного отношения к каждой копейке. Подкрепить перспективное планирование помогут математические формулы расчета экономической выгоды, которые дают параллельную оценку профессионализма управляющих кадров.

Показатели продуктивности компании

Как финансовая оценка коэффициент рентабельности активов или ROA (англ. аббревиатура ReturnOnAssets) показывает эффективность менеджмента для получения максимальной отдачи от использования всех источников экономической выгоды предприятия. Структура капитала (отношение заемных средств к собственным) и ее влияние на чистый доход при этом не учитывается.

Какие цифры берут в расчет?

  1. Чистая прибыль —остаток средств после уплаты налогов, обязательных сборов, бюджетных отчислений. Эта сумма может резервироваться, направляться в оборотные средства или инвестироваться в развитие производства.
  2. Налоговая ставка вычисляется как относительная величина от стоимости объекта собственности.

Важно: налоги в денежной форме принято отображать в процентах.


Бесплатная юридическая консультация:

«Отчет о прибылях и убытках» содержит информацию о налоговой нагрузке организации.

  • Процентные платежи – это регулярный расход, который несет предприятие, пользующееся заимствованными средствами.
  • Платежки = (кредитная сумма * процентная ставка по кредиту (1 + процентная ставка по кредиту) количество выплат): ((1+ процентная ставка по кредиту) количество выплат – 1)

    Чтобы вычислить значение процентной ставки по кредиту, нужно знать количество выплат за год согласно договорных обязательств (ежемесячных. ежеквартальных и др.).

    Например, под 16% годовых процентная ставка рассчитывается так:

    16 / (12 * 100) = 0.13333

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Расчет коэффициента рентабельности активов

    Подробная формула выглядит так:

    ROA = ((Чистая прибыль + процентные платежи) * (1- налоговая ставка) / (активы предприятия)) * 100%

    Активы предприятия в знаменателе — это все денежные средства, включая дебиторские задолженности и депозиты (ликвидные источники), а также сырье, материалы, здания и сооружения (менее ликвидные) и др.

    Рост экономического результата на единицу вложенных средств прямо пропорционально зависит от налоговой составляющей и заемных ресурсов.

    Нормальное значение рентабельности

    Чем выше капитальные вложения и капиталообразующие инвестиции предприятия, тем ниже показатель коэффициента ROA, отражающего денежный поток.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    К примеру, строительная отрасль, энергетика, транспорт постоянно требуют введения новых мощностей, обновления материально-технической базы, как обязательного условия их выживания при ограниченных источниках финансирования. ROA обратно пропорционален высоким затратам, его значение понижается.

    Фирмы, крупные компании, охватывающие рынок сферы услуг, не нуждаются в базовой реконструкции, техническом перевооружении предприятия и защите окружающей среды от итогов своей деятельности. Их коэффициент рентабельности намного превышает производственный сектор.

    Деятельность предприятия убыточна, если данный параметр меньше нуля. Необходим тщательный анализ показателей.

    Коэффициент рентабельности активов: пример расчета

    ООО «ГРАН»производит товары бытовой химии. Необходимо рассчитать рентабельность за 2013, 2014 и 2015 годы.

    Из «Отчета о прибылях и убытках» берем значения чистой прибыли/убытка по каждому году.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    2013 г. —р.2014 г. —р.2015г. —р.

    Из «Бухгалтерского баланса», включающего оборотные и внеоборотные позиции активов, понадобится итоговая строка:

    2013г. —6 р.2014 г. —0 р.2015г. —6 р.

    Расчет по годам

    1. 2013г. — (/) * 100 = 9,13%
    2. 2014 г. — (/) * 100 = 2.25%
    3. 2015г. — (/) * 100 = 1,22%

    Вывод: активные накопления растут, а прибыль стабильно уменьшается. Данное предприятие нуждается в пересмотре финансовой политики, повышении качества управления и распределения денежных потоков, поиске рынков сбыта своей продукции.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Математические формулы и условные числовые компоненты помогают оперативно разобраться в финансовом состоянии субъекта экономической деятельности. Они ценны для руководителей, владельцев фирм, лиц, заинтересованных в реальном положении вещей.

    Компания может полноценно развиваться только при условии разумного налогообложения, вероятности получения высокой прибыли как результата покупательной способности населения, изыскания собственных резервов оборотных денежных ресурсов без их заимствования с высокой процентной ставкой, ухода от финансовой зависимости.

    Заметили ошибку? Выделите ее и нажмите Ctrl+Enter, чтобы сообщить нам.

    На первый взгляд мне все это казалось очень сложным, думал самостоятельно ни за что не разберусь, хорошо что под рукой есть интернет и такие замечательные статьи, спасибо автору.

    Я проектирую общественные и промышленные здания. Расчет коэффициэнта рентабельности входит в состав проектов. Этот экономический показатель применяется широко в различных ферах экономики.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Источник: http://pravodeneg.net/buhuchet/koeffitsient-rentabelnosti-aktivov.html

    Как правильно рассчитать рентабельность активов

    Что понимается под рентабельностью активов

    При анализе финансово-хозяйственной деятельности предприятия необходимо рассматривать абсолютные и относительные показатели. Абсолютные показатели — это объем продаж, выручка, расходы, кредиты, прибыль и проч. Относительные показатели позволяют компании провести более точный анализ о текущем финансовом состоянии организации. Одним из таких критериев и является коэффициент рентабельности активов (КРА).

    Рентабельность активов характеризует эффективность их использования предприятием и влияние, которое они оказывают на норму прибыли. Рентабельность активов показывает, какую величину прибыли получит организация на каждую единицу вложенного в активную составляющую рубля. РА иллюстрирует способность капитального имущества создавать прибыль.

    Рентабельность активов подразделяется на три взаимосвязанных показателя:

    • ROAвн — Коэффициент внеоборотных активов;
    • ROAоб — показатель для оборотных активов;
    • ROA — рентабельность совокупных активов (суммарных).

    Внеоборотные активы — имущество организации, которое отражается в разделе I бухгалтерского баланса у средних предприятий, и в строках баланса 1150 и 1170 — у малых учреждений. Внеоборотные активы могут быть использованы организацией в период более чем 1 год. Они не теряют своих технических свойств и качественных характеристик в процессе эксплуатации и частично переносят стоимость на себестоимость производимых товаров. Внеоборотные активы бывают материальными, нематериальными и финансовыми.

    Бесплатная юридическая консультация:

    Оборотные активы — это имущество, которое вносится в раздел I бухгалтерского баланса у средних организаций, и в строки баланса 1210, 1230 и 1250 — у малых. Оборотные активы подлежат использованию в период менее одного года или производственного цикла и сразу переносят стоимость на себестоимость производимой предприятием продукции. ОБА также подразделяются на материальные (запасы), нематериальные (дебиторская задолженность) и финансовые (краткосрочные вложения).

    Суммарные активы — это совокупная величина ВОА и ОБА.

    Как рассчитать коэффициент

    Формула расчета в общем виде выглядит следующим образом:

    Для расчета коэффициента рентабельности активов зачастую применяют показатель чистой прибыли. Можно также использовать в расчете вариант прибыли до налогообложения и рассчитать рентабельность совокупных активов (РСА). Формула рентабельности:

    • ПДН — прибыль до налогообложения;
    • Ас — средняя стоимость имущества активов за отчетный период.

    Рентабельность чистых активов (ЧА) рассчитывается по следующей формуле:

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Рассчитывая коэффициент РА, можно использовать и сведения из бухучета и бухгалтерской отчетности на актуальную дату. Согласно Приказу Минфина № 66н от 02.07.2010, коэффициент рентабельности активов можно вычислить, используя данные из бухгалтерского баланса и отчетности о финансовых результатах.

    Рентабельность активов — формула по балансу:

    • стр. 2400 ОП ОФР — ПЧ за отчетный период;
    • стр. 1600 НП ББ — величина активов на начало периода;
    • стр. 1600 КП ББ — показатель на конец периода.

    ROAвн также рассчитывается по значениям бухгалтерского баланса и получается из отношения величины прибыли за отчетный период и итога раздела I (строка 1100) бухгалтерского баланса.

    Прибыль берется из строк 2400 (ПЧ) или 2200 (от продаж) отчета о финансовых результатах.

    Таким же образом можно просчитать рентабельность каждого показателя ВОА (материальных, нематериальных, финансовых) — основных средств или иного имущества.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    ROAоб также исчисляется посредством отношения величины прибыли из отчета о финансовых результатах и среднего значения стоимости ОБА. Если необходимо вычислить рентабельность по всем показателям, то для расчета берется итоговая строка раздела II активной части бухгалтерского баланса. В том случае, когда необходимо рассчитать конкретный вид ОБА, сведения находятся из соответствующей строки раздела II баланса.

    Как проанализировать значения

    РА — это важный инструмент не только для аналитиков и финансистов, рассчитывающих показатели эффективного увеличение капитала и прибыли в компании, но также и для бухгалтеров. Правильно исчисленный коэффициент показывает реальное текущее финансовое состояние предприятия, что является ценнейшей информацией для проверяющих органов (Приказ ФНС № ММ-3-06/333@ от 30.05.2007). Нормативное значение для индекса РА — больше нуля. Отклонение от нормы установлено для каждой отрасли отдельно (п. 4 Приказа ФНС № ММ-3-06/333@ от 30.05.2007). Однако по общему правилу считается, что отклонение, превышающее средний отраслевой норматив на 10 % и выше, является критическим, то есть финансово-хозяйственная деятельность учреждения проблемная и находится в убытке.

    Пример расчета

    Рассчитаем КРА для некоммерческой организации «Сила» за 2017 год.

    Для этого нам нужны данные из бухгалтерского баланса:

    • чистая прибыль за отчетный период (строка 2400 отчета о финансовых результатах) —руб.;
    • величина активных средств на начало периода (строка 1600 НП ББ) —,00 руб.;
    • аналогичная величина на конец периода (строка 1600 КП ББ) —,00 руб.

    Таким образом, КРА =,00 / (+) / 2 =,00 /,00 = 0,068 × 100 % = 6,8 %.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Средний КРА по отрасли составляет 5 %. Таким образом, НКО «Сила» успешно работает и у нее высокая отдача (эффективность) от финансово-хозяйственной деятельности.

    Источник: http://gosuchetnik.ru/bukhgalteriya/kak-pravilno-rasschitat-rentabelnost-aktivov

    Как определить и проанализировать коэффициент рентабельности активов?

    Коэффициент рентабельности активов показывает, насколько качественно используется имущество компании и насколько эффективно руководство управляет им. Сведения для расчета берутся из финансовой отчетности предприятия – ф. № 1 и № 2. Для того чтобы определить ROA, достаточно разделить чистую прибыль (ст. 2400, Отчет о финансовых результатах) на среднюю стоимость активов предприятия (ст. 1600, Бухгалтерский баланс). Норматив показателя – РА>0, поскольку в противном случае предприятие терпит убытки.

    При оценке эффективности деятельности предприятия стоит обратить внимание на то, насколько эффективно используется принадлежащее фирме имущество – ее основные средства, товарно-материальные запасы, деньги на счету. Для этой цели используется показатель, очищенный от влияния заемных средств.

    Рентабельность активов (Return on Assets – ROA, РА) – это финансовый коэффициент, который позволяет определить величину чистой прибыли компании на каждую единицу принадлежащего ей имущества. Он рассчитывается как отношение чистого финансового результата на стоимость активов компании.

    Справка! В отличие от коэффициента рентабельности продаж РА рассчитывается путем деления прибыли на среднюю стоимость активов предприятия: с учетом цены имущества на начало и конец года.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    ROA можно рассматривать как продолжение показателя рентабельности собственного капитала: если в нем собственники определяют, сколько прибыли принесла каждая единица вложенных ими средств, то рентабельность активов показывает, сколько они заработали на каждой единице имущества, приобретенной за счет их вложений.

    Справка! Поскольку показатель РА характеризует эффективность использования имущества предприятия, то он характеризует и качество менеджмента на предприятии. Часто его называют «нормой прибыли».

    ROA показывает отдачу в виде чистой прибыли от имущества компании (денежных средств, ТМЗ, основного капитала, дебиторской задолженности, нематериальных активов и др.) и определяет способность компании генерировать прибыль вне зависимости от объема заемных средства в структуре капитала.

    Источник: http://moneymakerfactory.ru/spravochnik/koeffitsient-rentabelnosti-aktivov/

    Рентабельность активов: формула

    Что такое активы предприятия, мы рассказывали в нашей консультации. А как оценить эффективность использования активов? Расскажем в этом материале.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Показатели рентабельности активов

    Экономическая рентабельность активов показывает, насколько эффективно в организации используются активы. Поскольку основная цель организации – генерация прибыли, именно показатели прибыли используются для оценки эффективности использования активов. Рентабельность активов характеризует объем прибыли в рублях, который приносит 1 рубль активов организации, т. е. рентабельность активов равна отношению прибыли к активам.

    Естественно, снижение рентабельности активов свидетельствует о падении эффективности работы и должно рассматриваться как индикатор, сигнализирующий о том, что работа менеджмента компании не достаточно продуктивна. Соответственно, увеличение рентабельности активов рассматривается как позитивный тренд.

    Для целей расчета рентабельности активов часто используется показатель чистой прибыли. В этом случае коэффициент рентабельности активов (КРА, ROA) будет определяться по формуле:

    где ПЧ – чистая прибыль за период;

    АС — средняя за период стоимость активов.

    К примеру, средняя стоимость активов за год – это деленная пополам сумма активов на начало и конец года.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Умножив коэффициент КРА на 100%, получим коэффициент рентабельности активов в процентах.

    Если вместо чистой прибыли использовать показатель прибыли до налогообложения (ПДН), можно рассчитать рентабельность совокупных активов (РСА, ROTA):

    А если в приведенной выше формуле вместо общей величины активов использовать показатель чистых активов (ЧА), можно рассчитать не общую рентабельность активов, а рентабельность чистых активов (РЧА, RONA):

    Конечно, рентабельность рассчитывается не только по активам. Если относя прибыль к активам, мы рассчитываем рентабельность активов, рентабельность продаж считается как отношение прибыли к выручке. При этом помимо рентабельности активов об эффективности их использования говорит и оборачиваемость активов.

    Коэффициент рентабельности активов: формула по балансу

    При расчете коэффициентов рентабельности активов используются данные бухгалтерского учета или бухгалтерской отчетности. Так, по данным бухгалтерского баланса (ББ) и отчета о финансовых результатах (ОФР) коэффициент рентабельности активов будет рассчитан так (Приказ Минфина от 02.07.2010 № 66н):

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    КРА = стр.2400ОП ОФР / (стр.1600НП ББ + стр.1600КП ББ) / 2,

    где стр.2400ОП ОФР – чистая прибыль за отчетный период, отраженная по строке 2400 отчета о финансовых результатах;

    стр.1600НП ББ – величина активов на начало периода, отраженная по строке 1600 бухгалтерского баланса;

    стр.1600КП ББ — величина активов на конец периода, отраженная по строке 1600 бухгалтерского баланса.

    Источник: http://glavkniga.ru/situations/k502922

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Рентабельность активов

    Рентабельность активов — определение

    Рентабельность активов, ROA — коэффициент равный отношению чистой прибыли к сумме активов. Данные для расчета содержит бухгалтерский баланс. Это обобщенный показатель рентабельности, отражающий величину прибыли на единицу стоимости капитала (всех финансовых ресурсов организации независимо от источников финансирования).

    Рентабельность активов рассчитывается и анализируется в программе ФинЭкАнализ в блоке Анализ и оценка доходности и рентабельности как Рентабельность активов.

    Рентабельность активов — что показывает

    Рентабельность активов (ROA) характеризует степень эффективности использования имущества организации, профессиональную квалификацию менеджмента предприятия. Данный показатель называют нормой прибыли.

    Рентабельность активов — формула

    Общая формула расчета коэффициента:

    Формула расчета по данным бухгалтерского баланса:

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    где стр.строка Отчета о прибылях и убытках (форма №2), стр.строка Бухгалтерского баланса (форма №1).

    Рентабельность активов — значение

    Рост показателя Рентабельность активов связан:

    • с увеличением чистой прибыли организации,
    • с ростом тарифов на товары и услуги или уменьшением расходов на производство товаров и оказание услуг,
    • с ростом оборачиваемости активов.

    Уменьшение связано:

    • с уменьшением чистой прибыли организации,
    • с ростом стоимости основных средств, оборотных и внеоборотных активов,
    • со снижением оборачиваемости активов.

    Источник: http://1-fin.ru/?id=311&t=36

    Рентабельность активов (ROA). Формула. Пример расчета для ОАО «КБ Сухой»

    Рассмотрим коэффициенты рентабельности предприятия. В данной статье мы рассмотрим один из ключевых показателей оценки финансового состояния предприятия – рентабельность активов.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Коэффициент рентабельности активов относится к группе коэффициентов «Рентабельность». Группа показывает эффективность управления денежными средствами на предприятии. Мы будем рассматривать коэффициент рентабельности активов (ROA), который показывает, сколько денежных средств приходится на единицу активов, имеющихся у предприятия. Что такое активы предприятия? Более простыми словами – это его имущество и его деньги.

    Рассмотрим формулу расчета коэффициента рентабельности активов (ROA) с примерами и его норматив для предприятий. Начать изучение коэффициента целесообразно с его экономической сущности.

    Рентабельность активов. Показатели и направление использования

    Кем используется коэффициент рентабельности активов?

    Он используется финансовыми аналитиками для диагностики эффективности предприятия.

    Как использовать коэффициент рентабельности активов?

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Данный коэффициент показывает финансовую отдачу от использования активов предприятия. Цель его использования – повышение его значения (но с учетом, конечно, ликвидности предприятия), то есть с помощью его финансовый аналитик может быстро проанализировать состав активов предприятия и оценить их в клад в генерацию общего дохода. Если какой-либо актив не дает вклада в доход предприятия, то он него целесообразно отказаться (продать, снять с баланса).

    Другими словами рентабельность активов – это отличный индикатор общей доходности и эффективности деятельности предприятия.

    Коэффициент рентабельности активов. Формула расчета

    Рентабельность активов рассчитывается делением чистой прибыли на активы. Формула расчета:

    Коэффициент рентабельности активов = Чистая прибыль / Активы = стр.2400/стр.1600

    Зачастую для более точной оценки коэффициента величина активов берется не за конкретный период, а среднее арифметическое начала и конца отчетного периода. К примеру, стоимость активов на начало года и на конец года деленная на 2.

    
    Бесплатная юридическая консультация:

    Откуда взять стоимость активов? Она берется из бухгалтерской отчетности в форме «Баланс» (строка 1600).

    В западной литературе формула расчета рентабельности активов (ROA, Return of assets) выглядит следующим образом:

    где: NI – Net Income (чистая прибыль); TA – Total Assets (сумма активов).

    Альтернативный вариант расчета показателя следующий:

    где: EBI – чистая прибыль, получаемая держателями акций.

    Видео-урок: «Оценка рентабельности активов компании»

    Коэффициент рентабельности активов. Пример расчета

    Перейдем к практике. Рассчитаем рентабельность активов для авиационной компании ОАО «ОКБ Сухого» (производит самолеты). Для этого необходимо взять данные по финансовой отчетности с официального сайта компании.

    Расчет рентабельности активов для ОАО «ОКБ Сухой»

    Отчет о прибылях и убытках ОАО «ОКБ Сухой»

    Бухгалтерский баланс ОАО «ОКБ Сухой»

    Коэффициент рентабельности активов 2009 =/= 0,01 (1%)

    Коэффициент рентабельности активов 2010 =/= 0,012 (1,2%)

    Коэффициент рентабельности активов 2011 =/= 0,06 (6%)

    По данным зарубежного рейтингового агентства Standard & Poor’s коэффициент рентабельности активов в среднем по России в 2010 году составил 2%. Так что 1,2% у «Сухого» за 2010 год это не так уж и плохо в сравнении со средней рентабельностью всей промышленности России.

    Рентабельность активов у ОАО «ОКБ Сухого» выросла с 1% в 2009 году до 6% в 2011 году. Это говорит о том, что эффективность деятельности предприятия в целом повысилась. Вызвано это было тем, что чистая прибыль в 2011 году была значительно больше, чем в предыдущие годы.

    Коэффициент рентабельности активов. Норматив

    Норматив для коэффициента рентабельности активов, как и для всех коэффициентов рентабельности Кра >0. Если значение меньше нуля – это повод серьезно задуматься над эффективностью предприятия. Вызвано это будет тем, что предприятие работает себе в убыток.

    Резюме

    Разобрали коэффициент рентабельности активов. Надеюсь у вас не осталось больше вопросов. Подведя итог хочу отметить, что ROA входит в тройку самых важных коэффициент рентабельности предприятия, на ряду с коэффициентом рентабельности продаж и коэффициентом рентабельности капитала. Более подробно узнать про коэффициент рентабельности продаж вы можете прочитать в статье: «Рентабельности продаж (ROS). Формула. Расчет на примере ОАО «Аэрофлот»«. Данный коэффициент отражает доходность и прибыльность деятельности предприятия. Его, как правило, используют инвесторы для оценки альтернативных проектов для вложения.

    Автор: Жданов Василий Юрьевич, к.э.н.

    Источник: http://finzz.ru/rentabelnost-aktivov-roa-formula-primere.html

    Рентабельность активов: как правильно считать и использовать

    Статьи по теме

    Рентабельность активов – это один из показателей для оценки эффективности бизнеса. Для управления бизнесом недостаточно следить за абсолютными показателями деятельности, такими как выручка или чистая прибыль. Не менее важно знать, какие ресурсы при этом использовались и насколько эффективно.

    Относительные аналитические показатели позволяют проводить глубокую диагностику деятельности, выявлять как слабые места, так и скрытые возможности и направления развития. Рассмотрим важные моменты, которые нужно учитывать при расчете рентабельности активов.

    Что такое рентабельность активов

    Обычно под эффективностью понимают отношение результата к затратам, необходимым для его получения. Результатом деятельности любого предприятия является прибыль, поэтому здесь появляется понятие рентабельности, то есть сопоставлении прибыли с затраченными трудовыми и материальными ресурсами, средствами производства и другим имуществом, а также использовавшимся капиталом.

    Показатель рентабельности активов рассчитывается как отношение чистой прибыли к средней за период величине активов. Рентабельность активов – это показатель, который характеризует эффективность использования всех активов предприятия.

    Существуют разные мнения по поводу того, какую именно прибыль (валовую, от продаж, до налогообложения, чистую) ставить в числитель. Для разных целей могут использоваться разные показатели, в том числе и промежуточные, такие как EBIT и EBITDA , но в большинстве случаев наиболее целесообразно использовать именно чистую прибыль (см. также, как считать чистую прибыль: формула ). Однако этим вопрос не исчерпывается, и для полного понимания необходимо подробно остановиться на экономическом смысле показателя.

    Экономический смысл рентабельности активов

    В большинстве учебной литературы показатель трактуется как количество прибыли, полученное предприятием с одного рубля, вложенного в активы. Прибыль в числителе берется за определенный период, как правило, год, а стоимость всех активов соответствует стоимости всех финансовых ресурсов, задействованных предприятием в течение этого периода. Поэтому рентабельность активов фактически определяет норму доходности на используемый предприятием капитал за отчётный период.

    Показатель измеряется в процентах годовых, как и все показатели временной стоимости капитала. Об этом говорит как математический анализ размерностей, так и экономический смысл. Это свойство роднит данный коэффициент с другим важнейшим показателем эффективности – рентабельностью собственного капитала (см. подробнее про расчет рентабельности собственного капитала ).

    Скачайте полезные документы:

    Формула рентабельности активов

    Отношение прибыли к общей сумме активов не учитывает структуру источников финансирования. Поэтому при расчете необходимо вычесть уплаченные проценты по займам из состава затрат, тогда показатель рентабельности активов будет корректно отражать доходность всех источников капитала предприятия.

    С учетом экономического смысла рентабельности активов формула для расчета имеет такой вид:

    Рентабельность активов (ROA) = (Чистая прибыль + Проценты уплаченные) х 100% / Средняя сумма активов.

    Как рассчитать рентабельность активов по балансу

    Все необходимые данные содержатся в формах №1 и №2 бухгалтерской отчетности. Рассчитаем рентабельность активов по балансу Металлопрокатного завода.

    Таблица 1. Баланс АО «Металлопрокатный завод» на 31 декабря 2016 года, млн руб.

    Источник: http://fd.ru/articles/rentabelnost-aktivov-kak-rasschitat-qqq-17-m4

    Рентабельность активов – формула и примеры расчета

    Экономическая деятельность каждой компании учитывает две основные группы показателей – относительные и абсолютные. Абсолютные включают в себя выручку, объем продаж, доход. Такие показатели только поверхностно могут отобразить деятельность компании. Для более точного анализа предприятия используют относительные показатели, которые включают в себя расчет коэффициентов рентабельности, финансовой устойчивости, ликвидности. При их помощи можно узнать динамику развития структурной единицы, ее перспективы, сравнить с другими организациями, определить, что такое валовая прибыль. Рентабельность активов дает возможность оценить много разнообразных показателей и получить информативную картину работы любой организации.

    Что показывает рентабельность активов?

    Рентабельность активов (return on assets, ROA) – это экономический показатель, который отображает отдачу от использования всех ресурсов компании. Он показывает возможность предприятия регенерировать доход без учета структуры капитала, правильность распределения финансовых средств.

    Если в компании сумма доходов превысила расходы, это еще не означает, что ее деятельность успешна и эффективна. Доход в миллион может получить и большой производственный комплекс с десятками цехов, и небольшая компания из 5-10 сотрудников. В первом случае стоит задуматься о реструктуризации предприятия, изменении стратегии развития или даже о том, как быстро продать бизнес. Во втором примере результат очевиден – компания движется в правильном направлении. Как видим, не всегда абсолютные показатели отображают реальную картину, эффективность управления может продемонстрировать отношение полученного дохода к разнообразным статьям расходов.

    Рентабельность разделяют на несколько групп:

    • внеоборотные активы;
    • оборотные активы.

    Внеоборотные активы

    Внеоборотные активы – это имущество компании, которое указывается в балансе. Для больших и средних предприятий данный показатель отображается в первом разделе баланса, для малых – в строках 1150 и 1170.

    Внеоборотные фонды используют более 1 года, они при этом не теряют свои технические характеристики и частично перенаправляются в счет себестоимости продукции или предоставленных услуг.

    Внеоборотные фонды предприятия включают:

    • основные средства (инструменты, транспорт, электрические сети, производственные мощности, недвижимость);
    • нематериальные фонды (интеллектуальная собственность, партнерские связи компании);
    • денежные обязательства (кредиты на срок от 1 года, инвестиции в другие компании);
    • другие фонды (портфельные инвестиции).

    Оборотные активы

    К оборотным фондам относится имущество, которое указано в балансе в строках 1210, 1230 и 1250 (в производственном разделе). Данные фонды используют для одного цикла (если он длится меньше 1 года).

    • сумма НДС по закупленным товарам (для этого нужно знать, как посчитать НДС от суммы);
    • дебиторская задолженность;
    • материальные запасы;
    • деньги и их эквивалент.

    Совет: чтобы определить совокупность всех активов компании, необходимо суммировать оборотные и необоротные фонды.

    Формула расчета рентабельности

    Рентабельность активов (ROA) рассчитывается методом деления чистой прибыли на активы. Формула расчета:

    ROA = NI / TA * 100%, где
    • NI – чистый доход;
    • TA – совокупность всех активов.

    Данная формула показывает отношение чистого дохода к сумме всех средств компании. Также ROA можно определить другим методом:

    ROA = EBI / TA * 100%, где

    • NI – чистая прибыль, получаемая держателями акций компании;
    • TA – совокупность всех активов.

    Другими словами, ROA показывает количество дохода, который приходится на каждый рубль вложенных инвестиций. Это своеобразный индикатор доходности, который показывает эффективность работы компании.

    Вышеуказанные формулы помогают рассчитать степень результативности и профессионализма, правильности решений управленческого персонала.

    Пример расчета

    По результатам работы совокупность всех активов ОАО «Этал» на начало года составила 1,267 млрд. рублей, на конец – 1,368 млрд. рублей. Чистая прибыль составила 131,70 и 153,9 млн. рублей соответственно. Для того чтобы рассчитать рентабельность на начало и конец года, а также динамику роста, необходимы:

    1. ROA на начало года: ROA = 131,70/1267=0,10394 или 10,394%.
    2. ROA на конец года: ROA = 153,9/1368=0,1125 или 11,25%.

    Изменение рентабельности за год составит: Δ ROA = 11,25%/10,394% = 1,082. Коэффициент рентабельности за год вырос на 1,082.

    Нормы рентабельности

    Согласно средним показателям деятельности предприятий существуют нормы, которые отображают эффективную экономическую деятельность. Данные нормы зависят от специфики компании:

    Источник: http://megaidei.ru/organizaciya-biznesa/chto-takoe-rentabelnost-aktivov

    По какой формуле ведут расчет рентабельности активов предприятия

    В финансово-экономическом анализе предприятия существуют две основных группы – показатели абсолютные и относительные. К абсолютным показателям относят выручку, объем продаж и прибыль. Анализ данных показателей не позволяет комплексно оценить хозяйственную деятельность предприятия.

    Для более полной картины используют относительные показатели – коэффициенты финансовой устойчивости, ликвидности и рентабельности. Относительные показатели также более удобны при сравнении нескольких организаций.

    Что такое рентабельность активов предприятия и что она показывает

    Рентабельность активов (ROA– returnonassets) – показатель, отражающий эффективность использования активов. Существует 3 разновидности рентабельности активов:

    • рентабельность внеоборотных активов (ROAвн);
    • рентабельность оборотных активов (ROAоб);
    • рентабельность активов (ROA).

    Внеоборотные активы (ВнА) – это имущество предприятия, отраженное в первом разделе бухгалтерского баланса у средних предприятия и в строках 1150 и 1170 у малых предприятий. Внеоборотные активы используются более 12 месяцев, не теряют своих технических свойств в процессе эксплуатации и частями переносят свою стоимость на себестоимость производимой продукции (оказываемых услуг, выполняемых работ).

    К внеоборотным активам относят:

    • основные средства (здания, сооружения, оборудование, инструмент, инвентарь, линии электропередач, транспорт и др.);
    • нематериальные активы (права, патенты, лицензии, торговые марки, деловая репутация и др.);
    • долгосрочные финансовые вложения (инвестиции в другие организация, долгосрочные займы (более 12 месяцев) и др.).
    • прочее.

    Внеоборотные активы можно разделить на 3 группы:

    • материальные: основные средства,
    • нематериальные: нематериальные активы,
    • финансовые: финансовые вложения.

    Оборотные активы (ОбА) – это имущество предприятия, отраженное в первом разделе бухгалтерского баланса у средних предприятий и в строках 1210, 1230 и 1250. Оборотные активы используется в течение менее 12 месяцев или одного производственного цикла (если он длится более одного года), сразу переносят свою стоимость на себестоимость производимой продукции (оказываемых услуг, выполняемых работ).

    К оборотным активам относят:

    • оборотные средства в запасах и незавершенном производстве;
    • НДС по приобретенным ценностям;
    • дебиторская задолженность;
    • краткосрочные финансовые вложения;
    • денежные средства и денежные эквиваленты.

    Оборотные активы можно разделить на 3 группы:

    • материальные: запасы,
    • нематериальные: дебиторская задолженность, денежные средства и денежные эквиваленты,
    • финансовые: налог на добавленную стоимость (НДС) по приобретенным ценностям, краткосрочные финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов).

    Общую сумму активов предприятия возможно найти, сложив стоимости внеоборотных и оборотных активов.

    Возможно, вам пригодится формула расчета рентабельности производства для более полного анализа.

    Надеемся, что точка безубыточности, о которой рассказано здесь, давно вами пройдена.

    Рентабельность активов формула расчета

    В общем виде формула для расчета рентабельности активов выглядит следующим образом:

    Рентабельность активов показывает, сколько копеек прибыли от продаж или чистой прибыли принесет один рубль, вложенный в активы предприятия. Рентабельность активов в том числе отражает способность активов создавать прибыль.

    Величину прибыли от продаж можно найти в отчете о финансовых результатах (прибылях и убытках) или рассчитать по следующей формуле:

    где TR (totalrevenue) – это выручка предприятия в стоимостном выражении, TC (totalcost) – полная себестоимость. Выручку (TR) можно найти, умножив объем продаж (Q — quantity) на цену (P — price): TR=P*Q.

    Полную себестоимость (TC) можно найти, сложив все затраты предприятия: материалы, комплектующие, заработную плату рабочих и административно-управленческого персонала, амортизационные отчисления, затраты на коммунальные услуги, охрану и безопасность, общецеховые и общезаводские расходы и др.

    Величину чистой прибыли можно найти в отчете о финансовых результатах (прибылях и убытках) или рассчитать по следующей формуле:

    где ПрР – прочие расходы, ПрД – прочие доходы, Н – сумма начисленных налогов. К прочим доходам и расходам относят соответственно поступления или затраты, не связанные с основной деятельность организации, среди них – курсовые разницы, сумма дооценки/уценки активов.

    Величину активов необходимо взять из бухгалтерского баланса.

    Формула расчета по балансу организации

    Бухгалтерский баланс – форма №1 бухгалтерской отчетности предприятия. В бухгалтерском балансе отражены величины статей на начало текущего (конец предыдущего) и конец текущего периода. Для расчета рентабельности активов необходимо найти среднее арифметическое от значений каждой статьи/раздела.

    Для средних предприятий необходимо рассчитать среднее арифметическое сначала от величин строки 190 (Итого по разделу I) – получится среднегодовая стоимость внеоборотных активов (ВнАср), а потом от величин строки 290 (Итого по разделу II) — получится среднегодовая стоимость оборотных активов (ОбАср).

    Для малых предриятий необходимо рассчитать среднее арифметическое сначала от величин строк 1150 (Материальные внеоборотные активы) и 1170 (Нематериальные, финансовые и другие внеоборотные активы) – получится среднегодовая стоимость внеоборотных активов (ВнАср).

    Потом от величин строк 1210 (Запасы), 1250 (Денежные средства и денежные эквиваленты) и 1230 (Финансовые и другие оборотные активы) – получится среднегодовая стоимость оборотных активов (ОбАср).

    где ВнАнп – стоимость внеоборотных активов на начало текущего (конец предыдущего) периода, ВнАкп – стоимость внеоборотных активов на конец текущего периода.

    где ОбАнп – стоимость внеоборотных активов на начало текущего (конец предыдущего) периода, ОбАкп – стоимость внеоборотных активов на конец текущего периода.

    Далее сложить два получившихся значения – это и будет среднегодовая стоимость активов (Аср).

    Если есть необходимость, возможно рассчитать отдельно рентабельность внеоборотных и оборотных активов. Тогда формула будет выглядеть следующим образом:

    для внеоборотных активов – ROAвн=ПР/ВнАср;

    для оборотных активов – ROAвн=ПР/ОбАср

    Нормативные значения

    Нормативные значения рентабельности активов различаются в зависимости от специфики деятельности предприятия. В таблице указаны нормативы для основных видов хозяйственной деятельности.

    Источник: http://delatdelo.com/spravochnik/osnovy-biznesa/rentabelnost/aktivov-formula-rascheta.html

    Расчет рентабельности бизнеса — первый шаг к успеху

    При создании бизнес-плана, в ходе общения с партнерами, бизнесменами и инвесторами нередко приходится оперировать различными понятиями. Одним из которых — рентабельность предприятия, однако не все имеют представление, как ее правильно рассчитать. Ниже мы постараемся дать наиболее четкие и емкие ответы, чтобы работа с этим понятием в дальнейшем не вызывала никаких трудностей.

    Что называют рентабельностью бизнеса?

    Рентабельность фирмы представляет собой относительный показатель экономической эффективности. Данный показатель измеряют в процентах. Расчет производится посредством деления прибыли на сумму использованных ресурсов. Другими словами рентабельность иллюстрирует эффективность использования компанией имущественных активов. Расчет этого показателя позволяет оценить количество прибыли, полученной на каждый потраченный рубль.

    Уровень рентабельности определяется совокупным воздействием ряда факторов, среди которых источники и структура капитала, структура активов, использование производственных ресурсов, цена оборотных средств, объем выручки, величина затрат на отчетный период и так далее.

    Как рассчитать показатель?

    Чтобы произвести точный расчет, используется следующая формула:

    Р = П/(ОПФ + ОА), где П – балансовая прибыль, ОПФ – усредненная цена основного производственного фонда, ОА – усредненная цена оборотных активов.

    Балансовая прибыль – это прибыль до налогообложения, совокупная прибыль, которую предприятие получило по итогу за данный период.

    Чтобы рассчитать эту величину, требуется из выручки, полученной от предоставления услуг и продажи продукции вычесть следующие показатели:

    1. себестоимость товаров;
    2. управленческие расходы;
    3. коммерческие расходы.

    Кроме того, важно не забыть прибавить доход от внереализационной деятельности. Показатели для расчета ОА и ОПФ берутся из формы первой «Бухгалтерского баланса». Величина стоимости ОПФ расположена в разделе «Основные средства», стоимость активов находится во втором разделе в итоговой строке.

    Также в процессе анализа эффективности осуществляется расчет коэффициентов:

    1. Рентабельность реализации – прибыль от реализации, поделенная на сумму выручки от реализации.
      • прибыль от реализации;
      • сумма себестоимости;
      • сумма выручки.

    Норматив для промышленности составляет 0-0,4, для торговли – 0-0,3.

    Анализируя коэффициент рентабельности, требуется оценить структуру выручки и себестоимости.

    Величина выручки определяется объективными и субъективными факторами. Объективные факторы делят на внешние и внутренние. Внешние – качество в сравнении с предложениями конкурентов, ситуация на рынке материалов, сырья, полуфабрикатов, ритмичность поставок, соблюдение всех условий договора и так далее. Внутренние – уровень издержек, объем производства, ритмичность выпуска, качество продукции, ассортимент и прочее.

    Субъективные факторы включают политическую обстановку в стране, особенности сферы деятельности, антирекламу и рекламу, факторы морального плана.

    Рентабельность активов – чистая прибыль, разделенная на величину активов.

    Для вычисления используются следующие показатели:

    • совокупные активы;
    • чистая прибыль.

    Этот показатель отражает способность активов предприятия генерировать прибыль, а также показывает эффективность применения имущества. Снижение эффективности отражает падение спроса и перенакопление активов. Норматив для промышленной компании – 0-0,1, для торговли – 0-0,05.

    Рентабельность инвестиций – чистая прибыль, поделенная на собственные средства и долгосрочные пассивы.

    Чтобы рассчитать показатель, потребуются следующие данные:

    • средний уровень долгосрочных пассивов;
    • средний уровень собственных средств.

    Норматив для промышленного предприятия – 0-0,16, для торговой фирмы – 0-0,07.

    Рентабельность оборотных активов – чистая прибыль, деленная на оборотные активы. Она показывает эффективность распределения ОА и отражает, какой размер прибыли будет получен с каждого рубля, который был инвестирован в активы. А также демонстрирует возможности организации в обеспечении необходимых объемов прибыли по отношению к оборотным средствам. Чем выше уровень, тем более эффективным считается использование оборотных средств.

    Норма для промышленной компании – 0-0,2, для торговой фирмы – 0-0,08.

    Рентабельность собственного капитала (собственных средств) – чистая прибыль, деленная на объем собственных средств. Показатель отражает отдачу инвестиций акционеров предприятия со стороны учетной прибыли.

    Норматив для промышленности – 0-0,2, для торговли – 0,06.

    Расчет рентабельности на примере

    Рассмотрим, как выглядит расчет рентабельности предприятия на конкретном примере.

    Допустим, предприятие планирует получить совокупную величину стоимости оборотных активов в размерерублей и производственных фондов в размерерублей. Увеличивать внеоборотные активы не планируется.

    В результате суммарная стоимость активов по плану должна составитьрублей. Величина запланированной чистой прибыли должна составитьрублей. При этом за расчетный период была получена прибыль в размерерублей. То есть в сравнении с планом увеличение прибыли достиглорублей.

    Фактическая стоимость ОА составиларублей, внеоборотных активоврублей, основных производственных средств –рублей.

    Расчет суммарной фактической величины активов осуществляется по следующей формуле:

    А = ОА+ВА+ОПФ =++=рублей.

    Прибавка составиларублей.

    В результате рентабельность бизнеса можно рассчитать следующим образом:

    Р = Пб/ВА =/= 9,7 %

    Рекомендуемое значение рентабельности продаж составляет от 10 до 40 %. Расчет эффективности заслуживает особенного внимания со стороны российских бизнесменов. Это в первую очередь связано с высоким уровнем налогообложения, кроме того, прибыль может быть увеличена за счет необоснованного роста цен на продукцию.

    Чтобы оценить доходность организации, целесообразно обратить внимание на следующее:

    1. оценить динамику соотношения себестоимости и выручки;
    2. проследить, за счет какого вида доходов получена чистая прибыль (основной деятельности или от прочих доходов);
    3. оценить структуру коммерческих, внереализационных, операционных и управленческих расходов;
    4. для расчета рентабельности от реализации вычесть из выручки долю взаимозачетов;
    5. сопоставить выручку и кредитный оборот;
    6. проанализировать, какие факторы влияют на рост или снижение эффективности продаж. увеличение рентабельности может произойти вследствие необоснованного повышения цены. уменьшение свидетельствует об уменьшении цены при неизменном уровне затрат или об увеличении затрат при неизменной цене.

    Факторы, которые определяют эффективность бизнеса

    Рентабельность представляет собой обобщающий показатель деятельности компании при анализе соотношения уровня затрат и результата. Конечный результат определяется двумя главными составляющими: внешними рыночными условиями и внутренними организационно-экономическими факторами.

    Внешние условия, с одной стороны, включают стоимость ресурсов, которые необходимы для производства товаров, а с другой – стоимость реализуемого продукта, которая может меняться в зависимости от соотношения предложения и спроса.

    Вторая составляющая включает следующие показатели:

    1. производительность труда;
    2. технические характеристики производства;
    3. способ организации производства;
    4. другие факторы, которые зависят непосредственно от предприятия.

    Анализируя стоимость продукции нужно учесть не только изменение объема производства, но и изменение цены, а также ассортимента.

    В затратах необходимо учесть следующие факторы:

    1. изменение цены на ресурсы;
    2. изменение объемов производства;
    3. изменение ассортимента продукции;
    4. изменение норм расхода ресурсов для производства единицы товара.

    Рост рентабельности может достигаться благодаря следующим действиям: ускорение товарооборота, увеличение цен и уменьшение издержек.

    Западные специалисты полагают, что на этот показатель в долгосрочной перспективе влияют более 30 факторов, характеризующих текущую экономическую конъюнктуру, ситуацию на рынке, конкурентную ситуацию и так далее. По этой причине, осуществляя расчет и анализируя плановые показатели, необходимо учесть и такие важные факторы, как доля предприятия на рынке, капиталоемкость, производительность труда, относительное качество реализуемой продукции.

    Оценка рентабельности бизнеса является обязательным пунктом любого бизнес плана. Этот показатель позволяет определить, насколько эффективно функционирует предприятие.

    При этом, анализируя эффективность деятельности компании, не стоит забывать о влиянии факторов сезонности, брака, простоя оборудования и уменьшения спроса.

    Источник: http://bisnesideas.ru/sovety/53-kak-rasschitat-rentabelnost-biznesa.html

    This article was written by admin

    ×
    Юридическая консультация онлайн